趙構貪生怕死，只求偏安一隅，一听說金兵，就嚇得屁滾尿流。他重用為秦檜，卻貶斥李綱、趙鼎、張浚，無疑是一個昏君。最令人可恨的是，他和秦檜狼狽為奸，害死了岳飛父子。他本來有可用的將相，也有收復中原的機會，卻一味臣事仇虜，苟延殘喘，毫無作為，最終落下罵名。岳飛在孝宗年間，才得到平反昭雪。
紹興三十二年，孝宗登基之後，就下詔︰「追復岳飛原官，以禮改葬，訪求其後，特與錄用。」當年十月，又頒發正式文告，宣布追復岳飛「少保、武勝定國軍節度使、武昌郡開國公、食邑六千一百戶、食實封二千六百戶」的待遇。
孝宗次子魏王趙愷，比趙構還早死了幾年。孝宗曾經泫然說道︰「之前越過次序立儲，正為此兒福薄，不料他果然早死了。」于是追贈他為徐、揚二州牧，謚號惠寧。恩平王趙璩，趙構死後一年，他也病故了。孝宗待他甚厚，每次召入內宴，稱呼他的官職而叫他的名字。他死後，被孝宗追封信王，贈太保太師。
孝宗居喪的時候，白衣布袍，視事于內殿，去德壽宮仍然持杖，還下詔讓太子參決庶務。王淮罷相後，孝宗調周必大為左相，擢留正為右相。周必大進見，孝宗密給一紹興傳位親書。周必大見他意已決，不再勸阻，于是退下去擬寫詔命。過了數日，改德壽宮為重華宮，移吳太後居慈福宮。
周必大進上詔草，孝宗立即命令頒詔，傳位于太子。屆期孝宗穿著吉服，登上紫宸殿，舉行內禪之禮，太子趙惇出殿接受禪位。禮畢後，孝宗入內，仍然穿上了喪服，退居重華宮。太子趙惇即位，就是後來的光宗 。他尊孝宗為壽皇聖帝，皇後謝氏為壽成皇後，皇太後吳氏為壽聖皇太後，大赦天下。
孝宗末年，金主完顏雍也病死，號為世宗。完顏雍算是一個賢主，他即位後，因為烏林荅氏死節，因此終身不立皇後。與南宋講和後，他偃武修文，與民休息。完顏雍即位以來，服御器物，往往用舊的。完顏雍所用人士，大多是賢良之人。他又薄賦寬征，家給人足。國人稱他為小堯、舜。
有一次，太子詹事劉仲誨向完顏雍請求增加東宮的收入和陳設。他不同意，說道︰「東宮收入已有規定，陳設也都有，為什麼還要增加呢？太子生于富貴，容易養成奢侈的習慣，你們應當引導他崇尚儉樸。」他反對鋪張浪費，對各地進貢的食品，他幾次下詔罷止。
他听說自己到各地住過的殿堂，都被封閉起來，不讓別人住了，認為這樣做太無聊，就下詔令，這些房屋仍然可以住人。他經常教育太子、親王，要他們節儉，並以自己所穿的衣服為例說道︰「這件衣服已經三年沒有更換，尚且完好如初，你們應該知道。」完顏雍對臣下說道︰「前代的君主，享受富貴，不知道耕作艱難的人很多。他們失去天下，都是因
為這個原因。」他還說︰「遼朝的君主听到民間缺糧食，就說為什麼他們不吃臘肉呢？這是因為他自幼沒有老師教導他懂得儉樸，等到即位，也就不知民間疾苦了。」
西夏的國相任得敬，脅迫夏主，割讓土地，還為自己向金國請求封賞。完顏雍明白其中有問題，說夏主必然是被權臣所逼逼迫，不是他的本意。于是完顏雍拒絕了來使，並下詔對夏主說道︰「祖宗的世業，你應該固守。現在你來請命，事出非常。如果你是被奸人播弄，不妨直言，朕為你興師問罪。」
任得敬接到此詔，開始有了戒心。不久夏主殺死了任得敬，遣使拜謝完顏雍。高麗國王被弟弟王皓廢掉，王皓上表乞求冊封，說是哥哥讓給他的。完顏雍懷疑王皓篡國，令有關官員詳細查問。後來得到高麗廢王的表文，說是遵父遺訓，傳位給弟弟，完顏雍這才遣使冊封。
高麗西京留守趙位寵，佔據了四十余城，奉表投降金國。完顏雍說道︰「朕為共主，豈能幫助叛臣為亂？」于是派人抓了趙位寵的使者交給高麗，高麗王接著討平了趙位寵。完顏雍又興太學，求直言，所有宋、遼的宗室，寓死在金國的，都移葬河南廣寧舊陵旁。完顏雍在位二十九年，遠近謳歌，去世時悲聲響徹元野。他的太子完顏允恭早死，孫子完顏璟繼位。
完顏璟生于大定八年七月，小字麻達葛，因為生在金蓮川麻達葛山而命名。他是完顏雍之孫，完顏允恭之子，母親生孝懿皇後徒單氏。大定十八年，完顏璟被封為金源郡王，開始學習女真小字及漢字經書，以進士完顏匡、司經徐孝美等為侍讀。 大定二十五年完顏允恭去世，他被封為原王、判大興府事。 次年拜尚書右丞相，被立為皇太孫。
大定二十九年正月癸巳日，完顏雍駕崩，完顏璟于同日在靈柩前繼位，次年改年號為明昌。完顏璟生長于完顏雍執政的「大定之治」時期，自幼對祖父的文韜武略耳濡目染。登位後，在繼行祖父"仁政"之治的同時，他極力效法北魏孝文帝的翻然改進式的全盤漢化改革，不再因循完顏雍的復古作法，不斷完善各種制度。大定二十九年二月，完顏璟剛即位，就解決了金朝奴隸的歷問題。這些奴隸既要向國家納稅，又要向寺院納租，地位最低下。經過完顏璟的努力，使絕大多數的奴隸變成了平民。
光宗繼位之後，立李鳳娘為皇後。李鳳娘出生于相州，是官慶遠軍節度使李道之女。趙構在位時，有一相士名皇甫坦治好了韋太後的眼疾，因而獲得趙構的信任。有一次，皇甫坦來到了慶遠節度使李道家中，李道知道皇甫坦是個著名的相士，于是請皇甫坦為他的三個女兒相面。李道的長女與三女也沒甚特別，可是當二女鳳娘出來拜見時，皇甫坦卻說此女面相當大貴，因而不敢受拜。當年李道夫人產女前，軍營前飛來了一群黑鳳，徘徊不去。于是李道便為不久
後出生的女兒取名為鳳娘。
皇甫坦自從在李道家遇上鳳娘後，便連夜趕回京師求見趙構，說已為他找來了一名好孫媳，又提議以面相大貴的李鳳娘為孝宗三子恭王趙惇之妃。趙構一直對皇甫坦深信不疑，便作主讓恭王與鳳娘成婚了。後來原太子病亡，趙構與孝宗決定以排行第三的趙惇為太子，恭王妃李鳳娘隨即成了太子妃。後來孝宗禪位太子，趙惇即位，是為光宗，以嫡妻李鳳娘為皇後。
李鳳娘天性悍妒，雖然已為六宮之首，又早于孝宗干道四年生下兒子趙擴，可她仍不心滿意足。曾經在趙構、孝宗二宮里數落太子身邊的人，趙構不高興，對吳皇後說道︰「這個婦人是將門之種，我被皇甫坦所誤。」孝宗也多次訓斥李鳳娘道︰「應當以皇太後為榜樣，否則，將要廢去你。」李鳳娘因此懷疑這個意思出自皇太後。
有一次，光宗在宮中洗手，留意到捧著盆子侍候在側的宮人一雙白滑的手，稱贊了兩句。可是，這小事卻被李皇後得知。于是同日下午，李皇後派人送來了一個食盒予光宗。光宗打開一看，赫然是當日那位宮人的一雙手，光宗驚嚇得不能言語，因此病了好幾天。
當時，光宗後宮除了皇後外，還有黃貴妃、張貴妃、符婕妤等妃嬪。黃貴妃本是孝宗謝貴妃侍女，光宗為太子時，孝宗見他缺少姬妾服侍而把黃氏賜給他。光宗對黃氏寵愛有加，即位後便立為貴妃。李皇後實在不能容忍黃貴妃得寵，于是藉光宗離宮祭祀之時，派人謀殺了黃貴妃。那時光宗因天雨臥病在床，听到黃貴妃暴亡的消息，因而病得更重。張貴妃、符婕妤兩人，也因李皇後嫉妒，而被下令改嫁平民。
李鳳娘的所作所為，已為太上皇的孝宗與太上皇後謝氏早就留意到了。謝氏為皇後時，對太上皇趙構和吳太後孝順有禮，恭敬非常；可是如今李鳳娘不僅對丈夫光宗無禮，更處處頂撞太上皇和太上皇後。在太上皇後好言相勸時，以一句「我與皇上是結發夫妻，嘉王是我親生的，名正言順，又有何不可？」來回應，暗諷公公婆婆，諷刺公爹孝宗不是趙構親生子，嘲笑婆母謝皇後不是孝宗原配妻子，把孝宗氣得非要廢了兒媳婦，還是丞相勸諫才息事寧人。孝宗與謝太後自是非常憤怒，打算要廢掉李鳳娘，由于太師史浩認為立後不久，便廢後實在過于草率，堅決反對，致使廢後一事不了了之。
李鳳娘不僅和太上皇關系弄得不大愉快，還幾次離間孝宗與光宗父子間的感情。光宗最初即位時，沒立嫡長子趙擴為皇太子，令李鳳娘忐忑不安。一次，她趁剛剛病愈的光宗在宴席上醉酒時，請求光宗立已封為嘉王的趙擴為皇太子，幫助光宗處理政務。光宗也覺得有理，但他堅持請示父親孝宗再行冊立。可是鳳娘不听，憤然而去，不許孝宗等人面見光宗。