大宋皇宮，太和殿。
欽帝和一幫朝臣听完尚書右丞張邦昌的奏報，一個個啼笑皆非。明明是個真正的皇子，卻打死不相信，非得要再換，這金人，莫不是腦子進了水？
欽帝暗自思忖︰也難怪，我這個九弟一向膽小，見了金人定是失了方寸，沒了皇子氣度，倒叫金人看扁了。五皇弟趙樞一向有勇有謀，堪當此任！只是，自己倒不方便直接提出來，未知有沒有人能揣模聖意？皇帝想到這里，便拿眼朝眾臣瞧去。皇帝心里想什麼，很多時候下面的臣子總有人能猜到，這也是中國古代文官的一大厲害之處。
果然，樞密副使蔡攸上前奏道︰「臣以為，肅王忠直勇武，堪當大任！臣請陛下下旨，遣肅王為使，再赴金營，促成和談，以退賊兵，功在千秋！」立即有幾個老臣上前附議。肅王眼睜睜看著自己象一條魚，被人推到了砧板上，卻一點反抗的法子也沒有，事情便這樣定下來了。
拖拖延延過了十余日，張邦昌張大人再一次以副使身份，陪著肅王趙樞出使金營。肅王昂頭進得金兵大帳，兩邊金將一聲大喝︰「宋使跪下！」平素十分膽大的肅王不知是腳下打滑，還是真的被嚇得失了分寸，竟爾一下癱倒在地！金兵將帥大喜，哈哈大笑︰「錯不了，這回是真的大宋皇子！」
于是，假皇子康王趙構被轟了出來，在一男一女兩個小道士陪同下，昂首進入開封城內。由于小王爺完顏宇及怕餓著了華山小師妹，下令好酒好菜招待假皇子及其隨從，黑臉的金兵謀克烏木兒又執行得十分樂意，本來有幾分瘦弱的趙構看起來便似乎胖了些。
宋使肅王趙樞代表宋室朝廷，含著熱淚，答應了金兵割讓兩河的要求，金兵呼拉拉退去。副使張邦昌又一次被趕了回來，張大人在朝堂上眼淚巴巴地奏報說︰肅王已被金兵挾持北去，金兵揚言一旦割讓之地交割完畢，即放肅王南歸。
肅王趙樞這一去就再也沒能回來，三年後死于北地。
開封城東大相國寺，羅漢堂，密室。
覺慧和尚很不痛快，眼里冒火，望著跪在地上的下屬，臉色陰沉。覺慧和尚本名耶律長風，卻是大遼皇室之後，自幼出家為僧，拜隱顯宗高僧為師，習得佛家秘法。當年金太宗大舉攻遼，耶律長風之皇兄天祚帝許以將遼國公主嫁與大宋宗室，請與大宋和親，宋徽帝不允。徽帝非但不允，還與金國相約，以王黼、童貫統軍，夾攻遼國，謀奪燕雲十六州。無奈之下，天祚帝暗遣蘭陵郡王蕭兀納扮為燕京富商，帶著女兒蕭鳳出使大宋，與太子趙桓暗中往來。
蕭鳳本是少見的美人，又因遼地風氣開放，女子貞節觀念稀淡。蕭鳳雖只得十六歲，早已非處子之身，更顯宛約冶艷，風情萬種。趙桓一見蕭鳳，果然驚為天人，覺得美艷不可方物，也顧不得細細察知來歷，娶之為側妃，十分寵愛。蕭鳳還未及誘惑趙桓勸說父皇與遼結盟，上京被金兵攻破，遼國共有五京，本來還或可一戰，誰知天祚帝居然在逃跑路上陰差陽錯地被金兵抓住，一切便成了夢幻泡影。
覺慧和尚的師父剛好因為未能證得大道，年壽已盡，散功坐化。覺慧和尚便改頭換面，帶了親信潛至開封，以度諜入大相國寺為僧。因其洞明境的不凡修為，更有隱顯宗暗助，數年間便升至羅漢堂首座。耶律長風自幼與蕭鳳熟識，少時即有床第之歡。蕭鳳來大相國寺上香，二人密會之後，一拍即合，經營起一股潛在勢力，旨在復國。
遼國正是因金、宋夾攻而滅國，這兩家都是遼國的生死大敵。這次金兵圍攻開封，乃是讓其兩敗俱傷的良機，覺慧要做的，便是破壞和談，讓兩家一直打下去。打死一家算一家，無論打死誰家，都算出了一口惡氣。康王趙構出城和談，覺慧一面讓宓妃設法唆使欽帝出兵夜襲金營，一面卻遣人密報金兵。如此一來，康王非但和談不成，說不定還要丟了小命。
哪知人算不如天算，金兵圍住這開封城二十余日，就是圍而不攻。可能有也壓根兒沒有打算攻下開封，只是想要大宋割地賠款。這不，迫使大宋君臣簽下城下之盟便一心北去，呼啦啦走個干淨。康王也在兩個小道士的護送下，毫發無損地回了開封城。
覺慧覺得氣悶，自己這幫手下，乃是早年皇兄為自己物色的遼國貴族子弟，自己從西京大同府帶來開封，或為僧，或經商，倒也十分可用。如今遼國滅國，這些人和自己一樣，國破家亡，成了流亡孤身，一個個倒也忠心耿耿。但是听說康王出城，正是因為帶了一男一女兩個小道士，一向膽小之極的康王突然變了個人樣。而這兩個小道士是什麼人？自己這幫手下居然一無所知！
覺慧長長地嘆了一口氣，擺了擺手，說道︰「罷了，都散了吧，速去查明這兩個小道士什麼來頭，未雨綢繆，尋機伏而殺之！」
神霄殿，萬壽宮，青城門徒雲集。
這萬壽宮本是徽帝為听講道法而建，建成之後，徽帝經常親來听道。想當年，皇室宗親，公主嬪妃，高官顯貴，平民士子，爭相來听道**，並以有榮焉，那真正是車馬不絕，人流如潮。自欽帝即位，徽帝做了太上皇，便來得稀少了，這萬壽宮就有冷落之勢。
金兵已經退去，寇謙之和李若水在萬壽宮招集門徒，命︰所有青城內門子弟，未在宋室為官者，一律回山，不得在世俗逗留。于是，孫傅，抱真，曹文逸便開始帶領眾人收拾行裝，擇日回山。
琪兒見這一下便要和征哥哥分離，急得手足無措，眼淚巴巴。琪兒偷偷扯了王征衣袖，拉到避人之處，期期艾艾地說︰「征哥哥，要不我們倆個尋覓一處佳山佳水，獨自修煉去吧！」王征想了想，驛橋深處那個小山村浮現在腦際，那里倒是個潛修的好地方。況且道家歷來並不反對門徒在外修煉，寇師叔祖、陸修靜師叔祖一直在外游歷，都已經六七年沒有上過青城。自己和琪兒覓地修煉，就是稟明兩門師長，說不定他們也會答應。想到這里，王征正欲回答琪兒，徐志安師兄卻急急地跑了過來，看到二人，二話不說，拉了就走。
密室之內，青城派和華山派的師長赫然在座，徐師兄推了二人進門便獨自走了。王征和陳琪一驚︰難道師長們動了天眼通密法或者觀心之術，知道咱倆想獨自他去？不至于吧？
二人在正驚疑，丘處機卻望了過來，緩緩說道︰「佛陀降世，狂言要青城賞景，讓我道門倒履相迎，時間便是九九重陽之日，此事關系到我道門生死存亡。經反復思慮，決定讓你二人南下，尋找我全真教南支同門，聯合南方同道，共抗強敵。」
丘處機隨後交待了尋找的大致方向，因近十多年來，全真派南北兩支並無交流，南派全真又多隱匿修道很少出山，即使出山也行蹤難定。因此，只能大約確定在天台、九華，雁蕩或者嶺南甚至武陵、雪峰一帶。最後丘處機拿出二封密函，說道︰「我當年與南全真五子之一的白玉蟾師兄有言，以我龍門派《胎息訣》拓本相贈，但一直未得其便，喏，這其中之一便是。另一封密函是青城和我華山聯名書信，你二人務要妥善保管。」說完將二封密函交到陳琪手上，眼光殷切。丘處機又注視二人片刻，決絕說道︰「華山與青城兩門師長已有定議，你二人無論是否找到南全真同門，在九九重陽日之前，均不得回青城。你二人年紀尚輕，修為有限，與佛門一戰，與你們無涉。切記切記！」丘處機說到這里，卻見孫不二看著陳琪，眼眶竟一下便紅了。
孫不二紅了眼眶，模模索索從懷中拿出一個錦囊，遞給陳琪，說道︰「本門《胎息訣》，你原已習得，劍法也有小成。這里是我與你丘師叔近日專門為你抄錄的本門至高功訣和劍訣，望你勤加修習。若有一日為師我黃土蓋臉，便不能指導你練功了！」說完，孫不二眼淚撲籟籟掉了下來。
陳琪大慟，想起師父這些年來待自己如親生女兒，如師如母，而剛才還想和征哥哥獨自覓地潛修。頓時痛悔無地，眼淚奪眶而出，叫道︰「師父！「一下撲到孫不二懷里，嚶嚶痛哭。