博士猜测，“难道住在这里的神秘老人是带着孩子的？”千钧道，“笨蛋，这看起来明显是暗号啊！”柯南笑道，“博士，你没有听说过[跳舞的人偶]吗？”跳舞的人偶，是福尔摩斯探案集里，非常著名的一章。里面的一些人偶排队跳舞的奇妙图案，故意画成小孩子的暗号，却隐藏了巨大的秘密。显然，阿笠博士也读过这个故事，“难道这个也是……”柯南非常兴奋，“没错。花瓶、烛台、碟子，比较里面的图案，右边的三个日月星完全一样。”千钧道，“就是说这是个有规律的暗号，非常明显。而且上面的图案也非常规整，绝不是小孩子乱画的。”
柯南激动地发抖，轻声笑起来。博士问道，“怎么了，你好像很开心？”千钧道，“因为他要像福尔摩斯一样，开始破解这个奇妙的暗号了。”博士吃惊，“新一，难道你会读这些暗号？”柯南笑道，“不，现在完全读不懂。老人的谜，一元硬币的谜……不过，我很兴奋呢！越是不明白，越是兴奋！我的好奇心无法抑制蠢蠢欲动了！”千钧好笑，“就是说侦探的血液在沸腾，小宇宙要爆发了！”阿笠博士道，“话说回来，我觉得这些图形好像在哪里见到过。”柯南急忙问道，“真的吗，博士？”千钧也催促，“博士，你在哪里看到过？”博士道，“不要急，让我想想。”
光彦走过来，很是不满，“喂，柯南，你也一起来想一想啊！地板上写的那些暗号。”元太呵斥，“不要在这里偷懒，只有你一个人没在找宝物。”柯南只好走过来，“这个啊，看起来毫无头绪。不过通常这类暗号，大多用前一个或者后一个文字写的。你们试着退后一个文字读出来。”步美把地板写的那一串片假名退到上一个字读了出来，“跟着箭头走！”元太大叫，“我们去找箭头。”几个人叫着就要离开。柯南急忙喊住，“等等！”孩子们一起站住，“怎么了？”千钧提醒，“进来这房间时不是会先看到一个特别醒目的箭头吗？”
元太道，“没有啊！”文乃疑惑，“有这种东西吗？”柯南向上一指，“看那个时钟。”光彦纳闷，“那个时钟怎么了？”千钧笑道，“你们不觉得那个6点半有点不自然吗？”元太哼哼，“哪里奇怪了？”文乃道，“只不过是坏掉停下来罢了。”柯南道，“你们仔细看清楚。正常的时钟如果是六点半，时针和分针应该是分开的。而这个时钟上，它们却重叠在一起。这就表示有人故意移动过。”千钧大笑，“一定是藏起宝藏的某个人，故意留下这个巨大的破绽。”博士尴尬，咳嗽几声。
光彦道，“就是说时钟的针就是第一个箭头吗？”柯南微笑点头。步美道，“那接下来就是找时钟的下面。”4人跑过来，文乃叫道，“上面有一堆扑克牌散落的很不自然。”柯南道，“看到上面的黑桃a了？”文乃看到了，“不知道为何用图钉固定起来了。”步美道，“我知道了，a就是箭头。”根据箭头所指，光彦找到了旁边不远处的国际象棋，刚巧棋子的排列方式也成一个箭头形状。步美检查，“而且上面还沾了胶水固定。”文乃道，“一定没错了。”根据这个箭头的指向，元太叫道，“接下来就是那个房间了。”
元太打头，众人依次进入了里面的卧室，只有千钧留在外面大厅。元太道，“根本没有箭头啊！”柯南笑道，“这里是收藏宝物的人，花最多心思的地方。你们看门对面的桌子上面，只有3个点没有灰尘。这就是证明上面原来放有东西。”步美疑惑，“放着什么？”文乃叫道，“难道是……这个掉到地上的飞机吗？”文乃从地上捡起一个红色的飞机模型，柯南道，“没错。把它照着痕迹放到桌子上。”文乃立即照做了，飞机的指向则是大床。
孩子们认定宝物就在床里面，跑到床上寻找。元太钻到床下，发现下面有东西。步美激动，“那一定是宝箱！”博士奇怪，“我的确在桌子上放了飞机，可是我不记得弄掉它了。”元太拽出了一个大箱子，步美和文乃兴奋地大叫，“快点打开！”元太应诺，打开了盖子，孩子们发出了惊叫，千钧冲进来，“怎么了？”原来所有的玩具都被人用刀刺得破破烂烂的，那把刀还插在熊偶玩具的头上。
把玩具都取出来后，步美生气，“太过分了！竟然用刀子割成这样。”光彦道，“我想一定是收藏宝物的人，想吓我们吧。”柯南道，“不是，博士不会那么做的。”文乃道，“那你是说这些玩具是博士收藏的？”千钧点头，“玩具是之前博士托我买的，一周前就藏在这里了。他为了和你们在这里玩寻宝游戏。”孩子们很吃惊，元太道，“那是博士放好离开后，到我们来这里的这段时间……”步美道，“有人来过这里。”
柯南道，“对。那家伙大概看到博士留下的暗号，找到了寝室的宝箱。然后看到里面全是玩具后，恼羞成怒，用刀割烂它们。博士放在桌上的飞机会掉在地上，一定是那时候弄掉的。”步美道，“怎么这样啊？”光彦疑惑，“为什么那人要来这里呢？”柯南道，“不知道。可能是偶然经过，好奇之下……”千钧道，“或者是一开始就为了找什么东西而进来的。”元太问道，“什么东西是什么啊？”柯南道，“或许跟那些图案有关。”文乃道，“什么图案？”千钧道，“就是你们发现那些。太阳、月亮、星星的奇怪暗号。”
光彦叫道，“你们说那些东西是暗号？”柯南道，“大概是的。”千钧道，“这么看来，搞不好这家别墅真的有宝藏。说不定是栗介先生留给博士的，可是博士这个笨蛋50年来竟然从未察觉。”孩子们都惊喜起来，阿笠博士推门进来。千钧问道，“警察怎么讲？”博士道，“他们说可能是小偷干的，明天会来调查。大家最好什么都不要碰，就这样离开就好。”外面，一个黑影看到了博士的甲壳虫汽车和千钧那辆古朴的日本车。
柯南道，“也对，虽然对那些暗号很好奇，但我也不想弄乱现场。”千钧苦笑，“来不及了，你看……”柯南回头一看，侦探团的其他4名成员已经开始翻箱倒柜地找起来了。柯南怒道，“喂，你们在做什么啊？”元太大叫，“还用问吗？找出更多的暗号，然后找到宝藏。”柯南大怒，“笨蛋，犯人可能还在附近，不要在这里玩了。”千钧道，“你们先跟博士回去，这里交给我和柯南就行了。”侦探团一起大叫，“才不要呢！”“怎么老是柯南出风头？”“我们也能帮上忙的。”
柯南头疼，正要再劝。步美叫道，“柯南，我找到了。这张扑克牌后面也有暗号。”柯南大喜，急忙接过来，果然后面是日月星的奇怪图案暗号。柯南来了精神，“我和步美、文乃找1楼，千钧带元太、光彦去找2楼，找到的暗号越多越好。”孩子们集体欢呼，“少年侦探团出动了！”千钧郁闷，“为什么我也要去呢？”柯南道，“我怕元太他们会有危险，才让你跟在身边。”千钧点头，表示明白了。
阿笠博士摇头，“真是的，简直就跟小孩没两样！”博士猛然发现院子里好像有人影，就打开窗户向外观看，并没有发现什么，“是我太多疑了吗？”博士关上窗户离去了，他并不知道，外面那人就躲在窗户死角的灌木丛中。
大家经过一番努力的搜索，又找到了7个物品的这种暗号，就再也找不到了。柯南把这些汇合起来，分别是，扑克牌、法文字典、唱片、飞机、酒杯、油画，还有一个机关人偶。博士道，“我听姑姑说过，伯父生前非常喜欢这种机关人偶。”步美道，“这些都是我、文乃和柯南找的。”元太和光彦郁闷，楼上一个都没有找到。千钧道，“还有最先找到的3个，碟子、烛台和花瓶。一共10个。”步美道，“这些东西放在一起，也不知道是什么意思。”柯南道，“如果有再长一点，像文章一类的暗号就好了。例如日记或者信之类的。”
博士忽然道，“哦，我想起来了。信，就是信了！我不是说过吗？这种图形好像在哪里见过。以前姑姑曾经给我看过，我完全忘记了。”柯南问道，“你的姑姑就是这个画中人吗？你说她以前当过小学老师。”博士道，“没错，那是五六年前的事情了。她说从十年前开始，每年都有奇怪的信寄给她，但却没有寄信人的名字和地址。因为很奇怪，她觉得毛毛的，所以姑姑给我看过。我记得内容全部都是用平假名写的。像老师您好、保重身体之类。”
元太道，“该不会是她的学生寄的吧？”阿笠道，“应该不是。因为十年来，一直都是用平假名写的。”光彦道，“这的确很奇怪。”千钧道，“那信和暗号有什么关系呢？”博士道，“上面全部画着这些图案，就在那些平假名信的四周，像花边一样。”柯南急忙问道，“现在，那些信呢？”阿笠道，“因为完全看不懂，就去请教你老爸……不，住在附近的一个推理小说家朋友。”柯南吃惊，“给爸爸看过了？”千钧纳闷，“优作大叔不可能什么也没发现吧？”
博士道，“他因为没什么灵感，起初很不高兴。但他看到那些信后，突然兴奋起来。他拿着信回到屋里，过了几分钟后出来，然后这样对我说……”当时，工藤优作把东西还给博士，还附上一封信，“把这封信交给你姑姑吧。真是太好玩了，博士就像太阳一样！多亏了你，我灰暗的心情才一扫而光，哈哈哈……”千钧问道，“博士，那封信里到底写下什么？”阿笠博士道，“不知道呢。”柯南道，“一定是暗号的解读表。对，那个小说家发现了，这些暗号都是平假名。”
孩子们疑惑，“平假名？”元太问道，“真的吗，柯南？”柯南道，“对，信的内容全部用平假名来写，其实就是指用平假名去解读四周的图案。”博士这才明白，“原来如此。”千钧道，“这么看来，写那封信和画这里暗号的人，是同一个人。”博士道，“但是那个人为什么要写这个暗号给我姑姑呢？”柯南道，“一定是不想让姑姑以外的人知道。例如他正在被某人追踪。”阿笠想起来，“姑姑曾经说过，有怪人经常偷她的信。”柯南道，“我想那家伙就是弄坏玩具的犯人。这个别墅果然藏有巨大的秘密。”
光彦道，“就算知道这些暗号是平假名，也还不知道是什么意思啊！”柯南道，“一点也不难，只要找出它的规律就可以了。”侦探团都询问，千钧也看不懂。柯南解释，“例如黑色的太阳，而白色的太阳、月亮、星星和黑色的月亮、星星里面都有与它们相似的图案。只有黑色的太阳没有。在平假名里，既无段也无行，单独的是……”步美立即猜到了，“是ん（读n）。”光彦明白了，“纳利霍德（原来如此）！”现在猜到了，黑色的太阳代表ん。
柯南道，“接下来要注意的是，所有的暗号后面，都有三个同样的记号。这大概表示这三个图案和前面的图案有不同的意思。”博士连连点头，“纳利霍德（原来如此）！”千钧奇怪，“这些图案旁边的小黑点和小白点又是指什么啊？”柯南道，“右下角的小黑点还不知道是什么，不过右上角的那些黑点和白点，从位置上来看，很有可能是平假名的浊音和半浊音。”元太迷糊，“喂，什么是浊音和半浊音啊？”
光彦无语，“之前学校不是教过了吗？”文乃道，“浊音就是ga行（がガ）、za行（ざザ）右上角的[゛]。”步美道，“而半浊音就是pa行（ぱパ）右上角的[゜]。”千钧抱怨，“干嘛不都用汉字呢，非要拼这些看上去似是而非的假名。”柯南直接忽视这句话，“然后再配合暗号来看，缺口朝上的月亮有带有黑点的，有带有白点的，什么也没有的，一共有3种。就是说三种缺口朝上的月亮，可能各自是ha行（は）里面的一个。”光彦道，“我知道了，有浊音和半浊音的只有ha行。”
柯南拿起酒杯，“这样看，最容易解读的就是酒杯下的暗号。去掉前面这3个，后面4个图案中，黑色的太阳代表ん，第4个带点的有缺口的白色月亮是pa行里面的一个。4个字，其中有ん和pa行的……”步美拼读，“内裤、发夹、鹈鹕……”元太拼读，“红豆面包、香瓜面包、咖喱面包……”光彦拼读，“电脑、日本、电灯……”文乃抢先拼出来了，“是扑克牌！”步美大喜，“是的，上面一定是画着扑克牌。”柯南道，“等一下，这样的话，烛台下的暗号……”